La finance décentralisée, ou DeFi pour Decentralized Finance, est un système financier alternatif qui utilise la technologie blockchain pour effectuer des transactions financières sans passer par des intermédiaires traditionnels tels que les banques ou les institutions financières. Elle représente pour certains l’avenir de la finance en permettant une sécurisation des transactions et un moyen de transparence.
Finance décentralisée : définition et fonctionnement
La DeFi est une forme de finance basée sur la blockchain qui ne s'appuie pas sur des intermédiaires financiers centraux tels que les courtiers, les bourses ou les banques pour offrir des instruments financiers traditionnels, mais qui utilise plutôt des contrats intelligents (smart contratcs) sur des blockchains.
Les blockchains permettent de se passer du tiers de confiance que représentent les institutions financières. Elles s'appuient sur une technologie de stockage et de transmission d'informations ou de transactions. Il s'agit d'une base de données mondiale partagée par plusieurs utilisateurs, sans unité de contrôle centrale. Chaque utilisateur peut vérifier la validité des informations, ajouter des données et signaler une transaction grâce à un système cryptographique.
La finance décentralisée est un moyen d'échanger, d'acheter et de vendre avec peu d'intermédiaires et donc, en théorie, d'éviter les fonds bloqués ou des frais imprévus ou toute autre action qui impacterait les finances des propriétaires de fonds (comme la crise des subprimes). Cela est rendu possible grâce à la blockchain d'Ethereum, en utilisant le peer-to-peer entre particuliers et grâce aux protocoles Uniswap, Polygon et autres. Le but est d'éviter la centralisation, ce qui peut parfois simplifier les failles et entraîner des piratages.
Fonctionnement de la DeFi
Dans la finance décentralisée, les utilisateurs interagissent directement avec les protocoles DeFi déployés sur des blockchains publiques (Ethereum).
Ces protocoles permettent aux utilisateurs d'effectuer diverses opérations financières, telles que :
- Emprunter et prêter des cryptomonnaies : déposer leurs cryptomonnaies dans des protocoles de prêt et gagner des intérêts, ou emprunter des cryptomonnaies en utilisant leurs actifs numériques comme collatéral.
- Échanger des cryptomonnaies sans avoir à passer par un échange centralisé.
- Gérer des actifs numériques en déléguant par exemple la gestion de leurs portefeuilles de cryptomonnaies à des gestionnaires d'actifs automatisés.
- Souscrire à des assurances pour protéger leurs actifs numériques contre les piratages ou les pertes.
- Epargner, investir, trader divers produits dérivés comme des contrats à terme.
Avantages et inconvénients
La finance décentralisée bénéficie de nombeux soutiens et est vue comme la forme prometteuse de l'avanir de la fiance, mais elle attise également le scepticisme de certains.
Ses avantages :
- Accessibilité
- Transparence
- Sécurité
- Efficacité
Ses inconvénients :
- Volatilité du marché des crypto.
- Complexité
- Réglementation incertaine
- Risques de sécurité non nuls
Les métiers de la DeFi
Les métiers liés à la Finance décentralisée sont principalement liés à l'aspect technologique de la blockchain ainsi qu'aux smartcontracts de plus en plus répandus en finance et en assurance.
- Développeur blockchain
- Consultant blockchain ou en finance décentralisée (DeFi)
- Analyste financier DeFi
- Ingénieur dans la cybersécurité ou la cryptographie
- Data architect
- Crypto asset manager
- Crypto-trader
- Cryptojournaliste
- Chef de projet Blockchain
- Architecte Blockchain en Finance Décentralisée
- Analyste ou ingénieur financier
- Gérant de portefeuille d'actifs
- Décideur dans le secteur de la banque ou des assurances
- Responsable risque / gouvernance / conformité
- Juriste spécialisé
Formations et cursus
Les parcours de formation qui mènent aux métiers de la Finance Décentralisée sont divers. La Défi est traitée sous forme de modules au sein des cursus en finance et investissement. Les formations spécialisée en Défi sont encore rares et organisées par des écoles spécialisées organismes privés. Des formations en ligne sont également proposées par des spécialistes, mais elles ne sont pas reconnues ni règlementées. Des certificats et spécialisations au titre de la formation continue sont proposés par les universités et écoles de commerce.
En Finance, les meilleurs cursus sont ceux des Grandes Ecoles de commerce qui possèdent bien sûr des programmes abordant la blockchain, les crypto et les smartcontracts. Les diplômes de Master alliant approches numérique et finance sont ceux des spécialités Fintech.
1er cycle / Bac+3
- Bachelor Banque et Finance
- Licence économie, gestion, banque et finance
- Possibilité de commencer par un bac+3 ( BUT, Bachelor ou licence) en informatique, suivi d'une spécialisation Fintech en alternance.
2ème cycle, Bac+5
- Master banque et Finance
- Msc International Finance
- Msc Banque, finance et Fintech
- MBA Fintech
- Mastère Fintech et/ou blockchain (écoles spécialisées en digital)
Certification en formation continue
- Certificat Blockchain - Finance décentralisée
- Formations blockchain et Fintech
